O valor da unidade de participação é divulgado diariamente e pode aumentar ou diminuir em função do nível de risco do Fundo que varia entre 1 (risco mínimo) e 7 (risco máximo), advertindo-se que, "em regra, a uma maior rendibilidade dos fundos está associado um maior risco”.

O investimento em Fundos não dispensa a consulta das Informações Fundamentais Destinadas aos Investidores, do Prospeto e das Condições Particulares de Distribuição (quando aplicáveis), disponíveis no site www.creditoagricola.pt e na CMVM (www.cmvm.pt).

Performance

30/09/2020	12 meses	36 meses	60 meses
Rentabilidade	-14,89%	-4,16%	-0,13%
Classe de Risco	7	6	6

 

As rendibilidades divulgadas representam dados passados, não constituindo garantia de rentabilidade futura. Os níveis de risco divulgados podem aumentar ou diminuir de acordo com a escala de classificação que varia entre 1 (risco mínimo) e 7 (risco máximo).As rendibilidades anualizadas divulgadas só seriam obtidas se o investimento fosse efectuado e mantido durante todo o período de referência. Para efeito do apuramento das rendibilidades não são tidas em consideração comissões de subscrição, resgate e transferências, quando aplicáveis, sendo líquidas de todas as outras comissões e encargos. O regime fiscal dos fundos de investimento foi alterado a partir de 01 de Julho de 2015 pelo que os valores das unidades de participação divulgados até 30 de Junho de 2015 são deduzidos da fiscalidade então suportada pelo fundo mas não têm em consideração o imposto que seja eventualmente devido pelos Participantes relativamente aos rendimentos auferidos no período após essa data.

 

Risco

Indicador sintético de risco e remuneração.

1

2

3

4

5

6

7

 

O Indicador Sintético de Risco e Remuneração mede o risco de variação de preços das unidades de participação do Fundo com base na volatilidade verificada nos últimos 5 anos e classifica o nível de risco do Fundo entre 1 (risco mínimo) e 7 (risco máximo). Um risco mais baixo implica potencialmente uma remuneração mais baixa e um risco mais alto implica potencialmente uma remuneração mais alta.

Os pedidos de subscrição e de resgate do Fundo poderão ser efectuados em cada dia útil das 8:30 h às 16h presencialmente junto das entidades comercializadoras ou através do serviço de Internet Banking, no site www.creditoagricola.pt.

Valor das unidades de participação: As subscrições e os resgates realizam-se pelo valor da unidade de participação calculada no dia da data do respetivo pedido e divulgada no dia útil seguinte, sendo portanto efectuadas a preço desconhecido; o crédito em conta do valor do resgate ocorre no 3º dia útil após o seu pedido.

O Fundo investe predominantemente em acções de empresas cotadas nos mercados regulamentados dos países da União Europeia (Frankfurt, Londres, Madrid, Paris, Milão), Suíça – Zurique, Noruega - Oslo e dos países da Organização para a Cooperação e Desenvolvimento Económico (OCDE).

O Fundo deverá ter permanentemente um mínimo de 85% do seu valor líquido global investido em acções cotadas naqueles mercados, não podendo investir mais de 10% do seu valor líquido global em unidades de participação de organismos de investimento colectivo.

Acessoriamente, o Fundo poderá ainda ter como activos numerário, depósitos bancários, aplicações nos mercados interbancários, certificados de depósito, títulos de dívida pública e obrigações de qualquer tipo, na medida adequada para fazer face ao movimento normal de resgate das unidades de participação e a uma gestão eficiente do fundo, bem como utilizar instrumentos financeiros derivados para cobertura de riscos e para exposição adicional, sem que da mesma resulte uma exposição ao activo subjacente superior a 100% do seu valor líquido global.

O Fundo não adopta parâmetro de referência (benchmark).

Top 5 Maiores Posições

Nestle SA-Reg	4,60%
Roche Holding AG-Genusss	3,68%
Safran SA.	3,13%
Schneider Electric SE.	2,73%
Airbus Group NV	2,58%

O mês de Janeiro quebrou a tendência positiva para os mercados accionistas globais que se verificava desde Outubro, fruto de uma queda abrupta sentida na maioria dos mercados na última semana do mês. A crise do coronavírus emanado da China já chegou ao nível de alerta de saúde pública mundial, com os mercados a temerem que venha a ter um impacto negativo considerável no crescimento económico a curto e médio prazo. A época de resultados tem revelado bons números e expectativas de crescimento por parte da maioria das empresas, dando assim algum alento aos investidores. Os mercados acionistas europeus apresentaram um desempenho coletivamente inferior ao do índice MSCI World, com o índice MSCI Europe a desvalorizar 1,2%, versus uma valorização de 0,7% para o seu congénere global. O mercado suíço destacou-se pela positiva, valorizando 1,7% em euros, seguido pelo mercado nacional, que valorizou 0,7%. Os mercados britânico, francês e alemão registaram desvalorizações de 2,6%, 2,7% e 2%, respetivamente, em euros.

O que ajudou o Fundo: Seleção de empresas nos setores da indústria, utilities retalho alimentar. Subponderação no setor de serviços de consumo.

O que prejudicou o Fundo: Sobreponderação e seleção no setor energético. Seleção nos setores de materials, imobiliário e telecomunicações.

Perspectivas para o Fundo: O Fundo tem um posicionamento balanceado entre setores defensivos e cíclicos, sendo esta componente mais cíclica visível na preferência pelos setores da banca e da energia.

O valor da unidade de participação é divulgado diariamente e pode aumentar ou diminuir em função do nível de risco do Fundo que varia entre 1 (risco mínimo) e 7 (risco máximo), advertindo-se que, "em regra, a uma maior rendibilidade dos fundos está associado um maior risco”.

O investimento em Fundos não dispensa a consulta das Informações Fundamentais Destinadas aos Investidores, do Prospeto e das Condições Particulares de Distribuição (quando aplicáveis), disponíveis no site www.creditoagricola.pt e na CMVM (www.cmvm.pt).